HD현대重 엔진 증설·두산 AI 소재 확대

2028년 5월 완공을 목표로 한 이번 증설을 통해 바르질라와 에버랜스 등 경쟁사 대비 우위를 확보할 계획이다.

이번 증설로 HD현대중공업의 2028년 엔진 기계 부문 순이익 추정치가 10% 상향 조정될 수 있을 것으로 전망한다.

설비 100% 가동 시 2030년에는 엔진 기계 부문 매출이 10조 원에 이를 수 있을 것으로 예상되며, 한국투자증권은 목표 주가를 100만 원으로 유지했다.

HD현대중공업의 엔진 공급 확대는 정비 대상 증가로 이어져 HD현대마린솔루션의 장기 정비 계약 매출 확대로 연결될 것으로 보인다.

2030년부터는 육상 엔진 서비스만으로도 올해 예상 영업이익 상당 부분을 창출할 수 있을 것으로 전망되어, 중공업의 제조와 마린솔루션의 MRO 서비스 간 동반 성장이 기대된다.

두산 전자BG는 반도체 기판의 핵심 소재인 동박적층판(CCL)을 제조하는 사업부로, 태국 공장 건설과 국내 생산 시설 증설을 진행 중이다.

고성능 AI 반도체 기판에 사용되는 핵심 소재인 T글래스를 일본 니토보의 독점 공급망 속에서 안정적으로 확보하며 원료 부족 문제를 해결했다.

이번 증설과 원료 확보를 통해 AI 반도체 기판 소재 공급 경쟁력을 크게 강화할 것으로 예상된다.

이에 따라 삼성전자와 SK하이닉스 주가는 당분간 박스권 흐름을 보일 것으로 예상되며, 2027년 상반기에는 DRAM 수출 단가 상승률이 30% 이하로 하락할 가능성도 제기된다.

삼성전자와 SK하이닉스의 설비 투자는 PSK, 원익IPS, 주성엔지니어링, 테스 등 전공정 장비 업체들의 일감으로 연결되고 있다.

HPSP, TSE, 샘CNS, 타이거일렉 등 대만향 장비 및 PCB, MLCC 수출 흐름도 긍정적이며, 미국향 전선 수출과 고용량 변압기 수요 등 전력 인프라와 성광벤드, 태광 등 LNG 설비 관련 피팅 부품 수출 역시 호조를 보였다.

젠슨 황 엔비디아 CEO가 골드만삭스 기술 컨퍼런스에서 AI 다음 시장으로 사이버 보안을 지목하며 그 중요성을 강조했다.

AI를 활용한 공격 자동화 및 취약점 발견이 증가함에 따라, AI 기반의 이상 징후 감지 및 대응 속도 향상 기술이 필요해지고 있다. 이는 AI 도입 비용 외에 안전한 운영 비용이 신규 시장으로 형성되는 계기가 되고 있다.

차량 내외부 통신 보안 및 로봇, 드론 등으로 적용 영역을 확대하는 아우토크립트와 같은 기업들이 AI 보안 관련주로 주목받고 있다.

국내 AI 보안 시장에서는 기술력 보유를 넘어 실제 고객사와의 계약 성과가 투자 판단의 핵심 요소로 작용한다.

유가 상승으로 인한 인플레이션 우려가 심화되는 가운데, 우크라이나 전쟁 종식만이 인플레이션을 억제할 수 있는 핵심적인 방법으로 제시된다.

트럼프 전 대통령 당선 시 우크라이나 전쟁 종식을 통해 인플레이션 완화를 시도할 것으로 예상되며, 종전 시 곡물 및 에너지 가격 하락으로 인플레이션 완충 효과가 기대된다.

최근 러시아-우크라이나 평화 협정 논의와 젤렌스키 대통령의 긍정적인 반응이 확인되고 있다.

대동기어는 과거 우크라이나와 트랙터 계약 이력을 보유하고 있어, 종전 기대감이 발생할 때마다 재건 관련주로 강력한 탄력을 보였다.

현재 주가는 기술적 반등이 용이한 대바닥권 구간에 있으며, 대동 대비 가볍게 움직이는 테마 대장주 역할을 수행할 가능성이 있다.

현재 구간에서 하방 경직성을 확보하고 있어 상방이 열린 구간으로 분석된다.

코스닥 시장의 수급 순환매에 따라 엑스게이트는 추가 상승 여력이 충분하며, 2차 목표가 2만 원이 제시됐다.