테슬라 사이버캡 라이브 스트림 취소, 주가 영향은?

많은 투자자와 팬들이 기대를 모았던 공식 행사는 테슬라 공식 트위터나 일론 머스크의 계정에서 아무런 언급 없이 지나갔다. 시승 사진은 온라인에 일부 올라왔으나, 라이브 방송 부재는 시장에 실망감을 안겼다.

유사남은 "테슬라 같이 보려고 했는데 뭐 나와야 같이 보지. 아, 이거 나와야 같이 보는데 지금 트위터 쪽에서 제가 지금 뒤져보고 있는데 아직 뭐 영상 올라오는게 없거든요. 안 하나 본데."라고 언급하며 아쉬움을 드러냈다. 공식 발표의 부재는 단순한 행사 취소를 넘어, 시장의 기대 심리에 부정적인 영향을 미쳤다.

이번 미개최는 테슬라가 사이버캡 관련해 큰 발표를 준비하지 않았거나, 발표 시기를 조절하고 있음을 시사할 수 있다. 하지만 기대를 모았던 만큼 투자자들 사이에서는 실망감이 확산됐다.

공식적인 발표가 없다는 것은 대규모 업데이트나 중요한 소식이 없음을 의미할 수 있다. 유사남은 "라이브 스트리밍 안 하면 떨어지는게 당연하긴 합니다. 라이브 스트리밍을 안 한다는 건 여기서 나왔지만 만약에 이거를 공식 발표를 안 한다라는 건 큰 발표를 안 한다라는 거죠."라고 말했다.

이날 테슬라 주가는 1% 수준의 하락을 기록했으며, 이는 콜옵션이 대거 몰리면서 기대감이 높았던 상황임을 감안하면 소폭의 하락이다. 공식적인 이벤트가 없었음에도 주가가 크게 떨어지지 않은 것은 투자자들이 이미 어느 정도 예측했거나 다른 긍정적 요인에 기대를 걸고 있었을 가능성도 있다.

일각에서는 스페이스X가 테슬라를 인수하는 시나리오가 거론되기도 했다. 이는 테슬라가 스페이스X를 인수하는 것보다 스페이스X의 기업 가치가 더 높다는 점을 기반으로 한다.

하지만 유사남은 "테슬라가 스페이스 X를 인수하는 건 불가능하고 스페이스 X가 테슬라를 인수하는 건 가능하대. 뭐 틀린 말은 아닌데 이것도 안 되지. 일론머스크가 자기가 가진 주식을 희생해서 테슬라를 사 준다. 그런 일은 일어나지 않아요."라고 말하며 부정적인 입장을 밝혔다. 일론 머스크가 자신의 스페이스X 주식을 희생하면서까지 테슬라를 인수하는 방식은 현실적으로 어렵다. 또한, 합병이 이루어지려면 대규모 유상증자나 복잡한 지분 구조 조정이 필요하며, 이는 주주들에게 큰 부담이 될 수 있다.

따라서 두 회사의 합병은 현재로서는 가능성이 매우 희박한 시나리오로 평가된다. 각각의 기업이 가진 성장 동력과 사업 영역이 명확한 만큼, 당분간은 독립적인 경영 체제를 유지할 것으로 보인다.

이번 어닝 발표에서 Ui패스는 기관 예상치를 상회하는 매출을 기록했으나, 비일반회계기준(non-GAAP) 주당순이익(EPS) 대신 일반회계기준(GAAP) 주당순이익(EPS)이 예상치를 하회하면서 투자자들의 실망감을 샀다. 유사남은 "Ui패 어닝 나왔습니다. 기관 예상치는 비트했고, 가이던스 자체는 비트한 것 같긴 한데 갭 EPS 미스한 게 조금 걸리는 편이긴 하네요. 갭 EPS가 예상치 하회한 것 때문에 그런 것 같습니다."라고 언급했다.

Ui패스는 최근 주가가 2배 가까이 상승하며 높은 기대치를 형성했던 만큼, 작은 실망감에도 큰 폭의 조정으로 이어졌다. 갭 EPS 미스는 기업의 실제 수익성을 나타내는 중요한 지표로, 투자자들이 실질적인 기업 가치를 평가하는 데 크게 영향을 미친다.

유사남은 "룰루레몬 어닝 개망했네요. 미주 매출도 망했고 동일 매장 매출도 망했고 중국 매출도 망했고 순이익도 별로 안 좋고 매출도 예상치 하회, 영업 이익률도 하회, 가이던스도 하회. 펀더먼탈이 심각하게 훼손되었습니다."라고 강하게 비판했다.

이번 어닝 발표에서는 미주 매출, 중국 매출, 동일 매장 매출 등 핵심 지표들이 모두 예상치를 하회했다. 순이익 또한 기대에 미치지 못했으며, 매출과 영업 이익률도 하락세를 보였다. 특히 향후 실적 전망을 보여주는 가이던스마저 하회하면서 투자 심리가 크게 위축됐다.

룰루레몬의 분석 점수는 28점으로 역대 최저 수준을 기록했으며, 이는 미국 내 브랜드 선호도 감소와 전반적인 수요 부진이 심화되고 있음을 보여준다. 한때 고성장을 구가하던 룰루레몬이 팬데믹 이후 성장 동력을 잃어가고 있다는 분석이 나오고 있다.

이러한 실적 부진은 소비자들의 구매력 감소와 경쟁 심화 등 복합적인 요인에 기인한 것으로 보인다. 룰루레몬은 향후 실적 개선을 위한 전략 수정이 시급한 상황이다.

그는 인터뷰에서 "나는 원래 인상을 지지하던 사람이지만 인플레이션 지표에 따라서 어쩌면 내가 금리 동결을 지지할 수도 있다"고 언급했다. 이는 기존의 매파적 입장에서 한 발 물러선 것으로 해석된다.

월러 이사의 발언 이후 9월 금리 인상 확률은 63%에서 50%로 하락했다. 이는 연준 내에서도 인플레이션 데이터를 면밀히 주시하며 유연한 통화 정책을 펼칠 가능성이 있음을 보여준다. 시장은 연준의 다음 행보에 더욱 주목하게 될 것이다.

공급 관리 협회(ISM)의 서비스업 지수가 55.4를 기록하며 예상치를 상회했다. 이는 서비스업 경기가 예상보다 강세를 보이고 있음을 나타낸다. 유사남은 "석유 관련 제품이 계속해서 더 높은 값으로 들어오고 있고 AI 데이터 센터와 전력 회사가 끌어가는 원자재 가격 때문에 인플레이션에 대한 우려가 계속 나오고 있습니다"라고 밝혔다.

특히 석유 제품 가격의 지속적인 상승과 AI 데이터 센터 및 전력 회사들의 원자재 수요 증가는 인플레이션에 대한 우려를 다시 고조시키고 있다. 서비스업 경기가 견조하게 유지되고 물가 압력이 지속될 경우, 연준의 금리 인하 시기는 더욱 늦춰질 수 있다는 시장 분위기가 형성되고 있다.

이들은 데이터 센터 건설 등 대규모 투자 자금을 조달하기 위해 채권을 발행하고 있으며, 이는 미국 정부 부채 발행과 맞물려 채권 시장의 경쟁을 심화시키고 있다.

유사남은 "미 정부와 같이 경쟁을 하는 빅테크라는 기업들이 데이터 센터를 하면서 채권을 찍어내는 회사들이 많다 보니까 오늘만 하더라도 오늘 바이트댄스가 아시아에서 가장 많은 채권을 찍어내게 되면서 전 세계와 같이 채권에 대한 경쟁을 들어가는 노체가 나왔죠."라고 설명했다. 특히 바이트댄스 같은 아시아 기업들의 대규모 채권 발행은 글로벌 채권 시장에 파급력을 미치고 있다.

이러한 현상은 시장에서 금리 인하에 대한 기대를 약화시키고 장기 채권 금리의 상승 압력으로 작용할 수 있다. 기업들의 투자 수요와 정부의 재정 지출이 동시에 확대되면서 자금 조달 비용이 증가하는 상황이다.

내일 발표될 실업률과 비농업 고용 지수에 시장의 관심이 집중되고 있다. 이 지표들은 연준의 통화 정책 방향을 가늠하는 데 중요한 역할을 할 것으로 예상된다. 유사남은 "내일 실업률이 나옵니다. 내일 비농업 고용 지수 나와요. 내일 실업률 비농업 고용 지수 따라서 채권 금리 크게 올라갈 수도 내려갈 수도 있는 자리입니다."라고 강조했다.

만약 노동 시장이 여전히 강세를 보인다면, 연준의 금리 인하 기대는 더욱 멀어지고 채권 금리는 급등할 수 있다. 반대로 고용 지표가 둔화될 경우 금리 인하에 대한 기대감이 커지면서 채권 금리가 하락할 가능성도 있다. 따라서 내일 고용 지표 결과에 따라 채권 시장의 큰 변동성이 예상된다.

미국 내 휘발유 가격이 갤런당 4달러를 넘어서면서 3달러 복귀 공약이 사실상 실패했다는 분석이 나오고 있다. JD 밴스 부통령 후보는 휘발유 가격 상승의 책임을 이란발 공급 차질로 돌리며, "미국 잘못이 아니다 이란 잘못이다"라고 주장했다. 유사남은 "갤런 4달러가 넘는 휘발유가 언제 3달러로 돌아갈지는 약속 못 한대요. 미국 잘못이 아니다 이란 잘못이다라고 제이디 밴스가 얘기하고 있고요."라고 그의 발언을 인용했다.

이는 단기적으로 유가 하락 가능성이 제한적임을 시사한다. 중동 지역의 지정학적 불안정성과 공급 차질 우려는 국제 유가를 지속적으로 밀어 올리는 요인으로 작용하고 있다. 에너지 가격 상승은 인플레이션 압력을 가중시키는 중요한 요인이기도 하다.

유사남은 "복스바겐이 5만 명을 더 줄입니다. 전 세계 인력의 8% 가량을 줄이기로 했어요."라고 전했다.

이번 대규모 감축은 2030년까지 영업 이익률 9% 달성이라는 목표를 위한 구조 조정의 일환이다. 폭스바겐은 현재 유럽 내에서 연간 50만 대에 달하는 과잉 설비를 보유하고 있음을 인정하며, 생산 효율성 제고와 비용 절감을 통해 수익성을 개선하겠다는 의지를 밝혔다. 이는 전기차 전환과 글로벌 경쟁 심화 속에서 전통 완성차 업체들이 직면한 어려움을 보여주는 사례로, 다른 자동차 회사들에도 영향을 미칠 수 있다.

유사남은 "솔리다임은 상장한다라는 카더라가 좀 많기는 합니다. 일단 제가 아는 여러 소스를 봐도 상장할 것 같아. 안 하기에는 너무 밑밥을 많이 깔았다고 해야 됐나?"라고 언급하며 상장 가능성을 높게 점쳤다.

여러 소스에서 상장에 대한 기대감이 높은 상황이지만, 발표 시점은 여전히 미정이다. 일각에서는 솔리다임의 상장이 주주들에게는 악재로 작용할 수 있다는 의견도 존재한다. 자회사의 상장은 모회사의 지분 가치 희석과 연결될 수 있기 때문이다.

자율주행 기술 분야에서 웨이모와 테슬라가 각기 다른 강점과 약점을 보이며 경쟁하고 있다. 유사남은 "지금은 웨이모가 이기고 있다고 봐요... 테슬라 같은 경우는 스케일러빌리티를 갖고 있지만 이 완전 자율주행이라는 기술을 달성하기가 어려워요. 반대로 웨이모 같은 경우는 완벽한 기술, 완벽한 안전을 만들고 셋업을 하고 운전하려다 보니까 스케일러빌리티가 전반적으로 좀 부족한 상황입니다."라고 두 회사의 차이를 설명했다.

웨이모는 특정 지역에서 100점에 가까운 기술적 완성도를 자랑하며, 높은 비용의 라이더 기반 시스템을 통해 완벽한 안전성을 추구한다. 하지만 이로 인해 확장성이 부족하다는 단점을 안고 있다. 반면 테슬라는 엔드투엔드 비전 방식의 카메라 기반 시스템을 사용하여 전 지역에서 90점 수준의 기술력을 보이지만, 압도적인 확장성을 갖췄다. 이는 기술적 완성도와 보급 효율성 사이의 상충 관계를 명확히 보여준다.

테슬라의 FSD는 단일 차량으로 전 세계 모든 도로를 달릴 수 있는 확장성을 목표로 한다. 반면 웨이모는 특정 지역에서 완벽한 자율주행을 구현하는 데 집중한다. 이러한 접근 방식의 차이가 각 회사의 자율주행 기술 발전에 큰 영향을 미치고 있다.

결국, 어떤 접근 방식이 궁극적으로 시장을 지배할지는 완전 자율주행 기술의 최종 목표와 상용화 속도에 따라 달라질 것으로 보인다. 기술의 완벽성과 보급의 효율성 사이에서 균형점을 찾는 것이 중요하다는 점이 강조된다.

테슬라는 라이다 없이 카메라 중심의 '슈도 라이다' 기술을 사용하며 비용 절감과 데이터 통합에 집중한다. 반면 웨이모는 라이다 기반의 안전 중심 설계를 통해 높은 인지 정확도를 확보하려 한다. 유사남은 "라이더 없는 자동차가 라이다 있는 자동차만큼 안전해질 순 없어요. 이건 중요한 포인트긴 해요."라고 라이다의 중요성을 강조했다.

과거에는 높은 가격 때문에 라이다의 대중화가 어려웠지만, 최근 라이다 가격이 하락하면서 웨이모와 같은 라이다 기반 시스템의 보급 가능성이 높아지고 있다. 이는 테슬라의 카메라 기반 시스템에 대한 도전이 될 수 있으며, 완전 자율주행 기술의 방향성에 대한 논쟁을 심화시킬 것으로 보인다.

자율주행 기술의 발전에도 불구하고, 완전 자율주행(레벨 5) 달성에는 여전히 시간이 필요하다는 기술적 관점의 분석이 나왔다. 특히 카메라 기반 시스템이 라이다를 완벽히 대체하기 어렵다는 회의적인 시각이 존재한다. 유사남은 본인이 공대생이라는 점을 들어 "완전 자율 주쟁이 아니라면 전 테슬라가 이긴다라고 하긴 할 거예요. 카메라가 라이더를 따라갈 수는 없어요."라고 언급했다.

이는 카메라만으로는 완벽한 3D 공간 인지와 악천후 등 다양한 환경에서의 정확한 인식이 어렵다는 기술적 한계를 지적하는 것이다. 따라서 레벨 5 완전 자율주행을 위해서는 현재 기술보다 훨씬 더 발전된 센서 퓨전 기술이나 새로운 패러다임이 필요하다는 주장이 제기된다.

자율주행차가 정전과 같은 비상 상황에 직면했을 때의 대응 방식에 대한 논의가 이루어졌다. 테슬라의 FSD(Full Self-Driving)는 엔드투엔드 신경망 기반으로, 정전 시에도 자체 알고리즘을 통해 운행을 지속할 가능성이 있다.

반면 웨이모는 안전 정책상 원격 응답 부재 시 즉시 멈추도록 설계된 보수적인 안정 장치를 가지고 있다. 유사남은 "웨이모가 멈춰선 것도 운전을 못하기 때문은 아니에요. 거기에서 법적으로 보수적 안정 장치를 걸어 놨기 때문에 안 된 거지."라고 웨이모의 경우를 설명했다.

이러한 차이는 각 회사가 추구하는 자율주행의 철학을 반영한다. 테슬라는 가능한 한 운전을 지속하려는 반면, 웨이모는 안전을 최우선으로 하여 잠재적 위험 상황에서 차량 운행을 중단시키는 것을 택한다. 이는 비상 상황에서의 책임 소재와 기술적 안정성에 대한 근본적인 질문을 던진다.

웨이모 측은 공식 답변을 통해 정전 당일 자사 차량들이 전원이 꺼진 신호등 교차로를 완전히 인식할 수 있었으며, 안전하게 일시 정지 처리했다고 밝혔다. 유사남은 "정전 당일의 웨이모 차량들은 전원이 꺼진 신호등 교차로를 완전히 인식할 수 있었다라고 대놓고 나왔어요."라고 웨이모의 입장을 전했다.

그러나 현장에서는 동시다발적인 원격 확인 요청으로 인해 서버에 과부하가 발생했고, 이로 인해 최종적으로 차량 운행이 중단된 것으로 파악된다. 즉, 차량 자체의 인식 능력 부족이 아니라 시스템적 과부하가 문제였다는 것이다. 이는 자율주행 시스템이 복잡한 인프라와 상호작용할 때 발생할 수 있는 잠재적 문제점을 보여주는 사례다.

미국 도로교통안전국(NHTSA) 데이터에 따르면 테슬라의 마일당 사고율이 웨이모보다 높다는 분석이 언급됐다. 유사남은 "테슬라가 웨이모보다 마일당 사고율이 높아요. 당연히 웨이모야 그 너무나도 철저한 안전 때문에 스케일 리빌리도 안 되는 거고 반대로 그게 문제인 거니까."라고 설명했다.

유사남은 본인이 테슬라 사용자임에도 불구하고, 기술적 한계에 대해 솔직하게 인정하는 입장을 보였다. 웨이모는 고비용의 라이더 시스템과 보수적인 안전 정책으로 사고율을 낮추고 있지만, 이로 인해 확장성이 떨어진다는 단점을 안고 있다. 반면 테슬라는 카메라 기반 시스템의 확장성을 극대화하는 대신, 상대적으로 높은 사고율을 기록하고 있다. 이는 안전과 확장성 사이의 트레이드오프 관계를 명확히 보여주며, 자율주행 기술의 궁극적인 방향성에 대한 논쟁을 다시금 불러일으킨다.

현재 소형 전고체 배터리 제품은 일부 상용화되었지만, 전기차 등에 적용될 대형 전고체 배터리의 개발은 여전히 진행 중이다. 2~3년 내에 기술적인 완성도를 높여 시장에 본격적으로 출시될 경우, 전기차 산업에 큰 변화를 가져올 것으로 기대된다.

테슬라의 사이버캡 릴리즈 라이브와 관련하여 온라인상에 떠도는 많은 정보들이 사실과 다르거나 확정되지 않은 루머인 것으로 확인됐다. 유사남은 "사실이면 다 좋겠지만 아직까지 확정된 게 없습니다. 확정된 게 없어요."라고 강조하며, 투자자들이 허위 정보에 현혹되지 않도록 주의를 당부했다.

특히 일론 머스크의 과거 영상이 최근 이벤트와 관련된 것처럼 오해를 불러일으키는 경우도 있어, 정보의 출처와 사실 여부를 꼼꼼히 확인할 필요가 있다. 테슬라 관련 투자 결정 시에는 반드시 공식 채널을 통한 확정된 정보를 기반으로 해야 한다.

시장에서는 주요 기업의 이벤트나 발표 시 루머와 가짜 뉴스가 만연하는 경향이 있으며, 이는 투자자들에게 혼란을 줄 수 있다. 따라서 정확한 팩트체크가 중요하다고 언급됐다.

세계적인 헤지펀드 매니저 레이 달리오가 비트코인에 대한 긍정적인 전망을 내놨다. 그는 올해 안에 비트코인 가격이 10만 달러에 도달할 것이며, 내년에는 15만 달러까지 추가 상승할 것으로 예상했다. 유사남은 "레이달리오가 비트코인 올해 안에 10만 달러 간대요. 저는 모르겠는데 레이달리오가 이번 안에 비트코인 10만 달러, 내년에 15만 달러까지 간답니다."라고 그의 전망을 전했다.

달리오의 이러한 전망은 현재의 달러 약세 추세 속에서 비트코인이 대안 자산으로 주목받고 있음을 시사한다. 인플레이션 헤지 수단으로서 비트코인의 가치가 재평가되고 있다는 분석도 나온다. 거시 경제 상황과 맞물려 비트코인의 가격 상승을 예상하는 전문가들의 견해가 늘고 있다.

이는 비트코인이 단순한 투기 자산을 넘어 주요 투자 포트폴리오의 한 부분으로 자리매김하고 있음을 보여주는 신호로 받아들여질 수 있다. 하지만 투자의견은 개인적인 분석이며 시장의 예측은 언제든 바뀔 수 있다.

유사남은 "만약에 정말로 요거를 완성해서 안정적으로 돌릴 수 있다면 나는 테슬라 주가가 지금보다 진짜 한 50%는 더 비싸도 돼."라고 말하며 기술 성공에 대한 강한 기대를 표했다.

이러한 주가 상승은 FSD 기술이 올해 내에 완성되어 안정적으로 운용될 수 있다는 전제 하에 이루어진다. 완전 자율주행이 현실화될 경우, 테슬라는 단순한 자동차 회사를 넘어 인공지능(AI) 기술의 선두 주자로 자리매김하며 전 산업에 걸쳐 대변혁을 이끌어낼 수 있다.

옵티머스 로봇 또한 상용화될 경우 테슬라의 사업 영역을 확장하고 새로운 수익원을 창출할 수 있는 핵심 동력이 될 수 있다. 이 두 가지 기술의 성공은 테슬라의 기업 가치를 재평가하고 주가에 엄청난 영향을 미칠 것으로 예상된다.