코스닥 4% 급등, 반도체·바이오 강세

장 초반 미적지근하던 시장은 외국인의 선물 매수 전환에 힘입어 상승세로 돌아섰다. 코스닥 지수는 외국인 선물 차트와 거의 일치하게 움직이며 코스피 대비 두드러진 강세를 나타냈다.

장 초반 미적지근했던 시장은 외국인의 선물 매수 전환과 함께 본격적인 상승세를 보였으며, 코스피 대비 코스닥의 강세가 두드러졌다.

오늘 시장에서는 제약 바이오 종목들이 단연 돋보였다. 알지노믹스와 D2G 바이오 등 중소형주가 급등했고, ABL바이오가 10%, 알테오젠이 4% 오르며 반도체 소부장에 집중됐던 투자 심리가 이들 업종으로 확산하고 있다.

알지노믹스와 D2G 바이오 같은 중소형 제약 바이오주가 급등했으며, ABL바이오가 10%, 알테오젠이 4% 상승하는 등 투자 심리가 반도체 소부장과 제약 바이오 전반으로 확산되는 모습이다.

최근 90조 원대까지 하락했던 고객 예탁금이 103조 원대로 회복하며 투자 심리 회복의 긍정적 신호를 보였다.

고객 예탁금 증가는 투자자들의 시장 참여 의지가 다시 살아나고 있음을 나타낸다.

이권희 연구원은 고객 예탁금 100조 원대 회복을 향한 시장의 관심이 부족하다고 진단했다.

내일 국내 증시는 삼성전자 실적이라는 이벤트 영향력은 낮으나, 미국 반도체 관련주의 3~4%대 상승이 실현될 경우 포모(FOMO) 심리로 인한 추가 상승이 나타날 수 있다.

김장열 연구원은 미국 반도체 주가가 한국처럼 3~4% 오를 경우 국내 증시의 추가 상승 동력이 될 것으로 내다봤다.

다만 삼성전자 실적 발표는 이미 시장에 반영되어 이벤트 영향력은 낮을 것으로 예상했다.

현재 매입 속도를 고려하면 두 기업의 자사주 취득 종료 시점은 10월 초에서 중순 사이로 예상된다.

홍선애 아나운서는 이 같은 속도라면 자사주 매입이 곧 종료될 것으로 예상했다.

STI와 SNS텍 등 바닥권 종목이 급등하고 인텍플러스가 신고가를 경신하는 등 전공정과 후공정 장비주를 중심으로 코스닥 전반에 순환매가 돌았다.

STI, SNS텍 등 바닥권에 있던 종목들도 급등세를 연출했다.

인텍플러스는 신고가를 경신했으며, 테크윙 등 후공정 장비주도 상승세를 이어갔다.

반도체 소부장은 최근 시장에서 지속성 있게 상승세를 유지한 몇 안 되는 섹터다.

세정 장비 및 진공 로봇 관련 기업 제우스가 40% 가까이 상승했다.

이 회사는 지난 분기까지 적자를 기록했으나, 이번 분기 흑자 전환에 대한 기대감이 주가 상승을 이끌었다는 분석이다.

고영 또한 수술형 로봇 평가와 본업 회복에 대한 기대감으로 주가가 상승세를 보였다.

SFA반도체가 1만 2천 원 목표가에 근접했다. 하나마이크론은 SK하이닉스와의 협력 관계를 고려할 때 밸류에이션 경쟁력에서 앞선다는 평가다.

하나마이크론은 SFA반도체에 비해 밸류에이션이 저렴한 편이다. SFA반도체의 목표가는 1만 2천 원에 근접한 수준이다.

이오테크닉스는 내년 실적 기준 PER 40배 수준임에도 기업에 대한 믿음으로 상승했다. 단순 추격 매수보다는 삼성전기 등 대형주를 포함해 기업을 깊이 이해하는 투자가 중요하다.

이오테크닉스는 내년 실적 기준 주가수익비율(PER)이 40배 수준으로 높지만, 기업 가치에 대한 믿음이 주가를 견인한 것으로 풀이된다.

단순 추격 매수보다는 기업을 깊이 이해하는 투자가 필요하며, 삼성전기 같은 대형주를 포트폴리오의 한 부분으로 유지하는 것이 권고된다.

마이크론의 매출 540억 달러와 주당순이익(EPS) 33달러 달성은 시장 기대치를 5% 이상 웃도는 성과를 냈다. 가이던스 충족 시 주가는 2~3% 수준의 상승 탄력을 받을 전망이다. 향후 가이던스가 충족된다면 주가는 추가적인 상승 탄력을 받을 것으로 보인다.

김장열 연구원은 마이크론의 가이던스가 나쁘지 않을 경우 주가가 2~3% 상승 탄력을 받을 것으로 기대했다.

이러한 실적은 반도체 업황 개선 기대감을 높이는 요인으로 작용할 수 있다.

SK하이닉스는 현재 ADR과의 괴리율이 40%를 넘어서며 뚜렷한 저평가 국면에 진입했다. 마이크론이 고점 대비 15% 하락한 것과 비교하면 더욱 두드러지는 양상이다. 내년 실적 기준 주가수익비율(PER)은 4배에 불과하다. 반도체 업황 개선에 대한 기대감이 실적과 맞물려 주가에 반영될 시점이다.

국내 반도체주는 마이크론 고점 대비 15% 하락과 견줘도 저평가 상태이며, 내년 예상 실적 기준 PER은 4배 수준에 그친다.

하나증권이 내년도 영업이익 전망치를 520조 원으로 하향 조정했다.

하나증권은 환율 가정치를 기존 1450원에서 1350원으로 수정하며 영업이익 추정치를 약 8% 하향 조정했다.

미국 10년물 국채 금리가 5.3% 수준으로 올랐음에도 제약·바이오와 게임·엔터 섹터가 반등하는 이례적인 현상이 나타났다.

이권희 연구원은 이를 주도주 순환매 과정에서 나타난 현상과 금리가 더 오르기 어려울 것이라는 역발상 투자 심리가 복합적으로 작용한 것으로 해석했다.

또한 바이오 기업의 기술성 평가 기준 재검토 소문이 호재로 작용한 측면도 있다.

이러한 움직임은 교과서적인 시장 흐름과 다른 양상으로 주목받고 있다.

외국인 투자자들이 콜옵션과 풋옵션을 동시에 매수하는 양매수 전략을 취하고 있다는 분석이 나왔다.

이러한 포지션은 미국 시장의 방향성을 확인하려는 관망세로 해석된다.

이권희 연구원은 시장 방향성에 대한 외국인 투자자들의 확신이 부족한 상태라고 진단했다.

선물 시장에서는 매도 포지션을 보였으나, 옵션 시장에서는 여전히 윗방향에 대한 기대감을 유지하고 있다.

장 초반 대미 투자 발표 기대로 강세를 보였던 철강주와 원전주는 기대감이 사그라들며 넥스틸, 세아제강, 두산에너빌리티 등이 차익 실현 매물과 함께 하락 전환했다.

넥스틸, 세아제강, 휴스틸, 포스코인터내셔널 등 강관주와 원전주(두산에너빌리티, BHI)가 마이너스로 돌아섰다.

정치적 배경에 따른 협상의 구체성을 추가로 확인할 필요가 있다는 지적이 나왔다.

유가 및 금리 변동성에 일희일비하기보다는 큰 그림을 보고 투자해야 한다는 의견이 나왔다.

김장열 연구원은 엔비디아, 마이크론 등 주요 섹터의 큰 줄기를 유지하는 것이 중요하다고 피력했다.

시장의 임계점 변화는 내성으로 판단하며 단기 지표의 흔들림에 연연하지 않고 방향성에 집중해야 한다.