연휴 앞둔 증시, 차익 실현 후 AI 종목 주목

김태성 아이에셋 본부장은 긴 연휴를 앞두고 나타나는 차익 실현 물량에 대해 지나친 우려보다는 시장의 자연스러운 휴식기로 받아들일 것을 권했다.

다음 주 월요일과 9일 금요일이 대체 공휴일로 휴장하며, 중국 국경절 연휴로 아시아 증시 전반적인 속도 조절이 예상된다.

마이크론 실적과 투자 확대에 따른 수혜는 전공정보다 후공정(OSAT)에 집중될 것으로 전망된다. 최근 2주간 반도체 소부장 종목들이 20~40% 급등한 만큼, 무리하게 보유하기보다 10~20% 수익을 실현하며 비중을 조절할 시점이다.

김태성 본부장은 고점 매도 기회를 놓친 아쉬움 때문에 무리하게 보유하기보다는 10%에서 20%라도 수익을 실현하는 것을 추천했다.

전공정 대비 마이크론 실적과 투자 확대의 수혜가 큰 후공정(OSAT) 중심의 종목 선별이 유리하다고 조언했다.

투자 성향에 따라 고점 돌파형을 선호하는 투자자는 DI를, 박스권 중단 종목을 선호하는 투자자는 테크윙을 고려할 수 있다고 제시되었다.

바닥권 탈출형을 선호하는 투자자에게는 SK실트론 웨이퍼 검사 등 성과가 기대되는 두산테스나가 추천되었다.

연휴 전후 눌림목 발생 시에는 분할 매수 전략이 유효하다는 의견이 더해졌다.

현재 시장에서 가장 눈에 띄는 섹터는 광통신주로, 미국 시장에서 루멘텀 홀딩스 등 광통신 관련주가 강세를 보이고 있다.

국내 기업 중 루멘텀과 연관성이 높은 RF머트리얼즈가 가장 주목받고 있으며, 미중 정상회담이 별다른 이슈 없이 종료되면서 관련주 리스크가 해소되었다.

통신 부품주는 여전히 우상향 관계성이 유지될 것으로 전망된다.

RF머트리얼즈 주가가 장중 상승분을 반납한 것은 자금이 빠져나간 것이 아니라, 빛과전자, 빛샘전자, 머큐리 등 다른 통신 부품주 간의 순환매 흐름이 발생한 것으로 분석되었다.

루멘텀 홀딩스가 신고가 부근에 있어 RF머트리얼즈도 추가 상승 여력이 있다는 의견이 제시되었다.

기업의 실적 가시성에 따라 종목 대응 전략을 달리해야 한다. 공격적인 투자자라면 RF머트리얼즈나 대한광통신 같은 대장주를 공략하고, 안정적인 접근을 원한다면 낮은 가격대의 RFHIC를 분할 매수하는 것이 효율적이다.

기업의 실적 가시성 여부에 따라 종목 선택을 달리해야 한다는 점이 강조되었다.

오이솔루션은 올 초 레이저 다이오드 국산화에 성공하며 실적 개선의 사례를 창출했다.

통신 부품주 투자 시에는 실적이 확실하게 확인되지 않는 기업은 리스크가 크므로, 오이솔루션이나 솔리드와 같이 실적이 입증된 기업 중심으로 접근하는 것이 권장된다.

원자력 및 SFC(차세대 에너지)에 비해 태양광은 정책적 흐름이 긍정적이며, 실질적인 상용화에 가장 앞서 있는 유망 섹터로 평가되었다.

관련 종목으로는 한화솔루션, OCI홀딩스, HD현대에너지솔루션, SK이터닉스 등이 언급되었고, 국채 금리 하락은 신재생 에너지에 유리한 환경을 조성한다는 분석이다.

구리 가격의 급등락은 헤지 전략을 통해 수익성 변동을 상쇄하고 있다. 투자 판단의 핵심인 수주 잔고 면에서 가온전선보다 대한전선이 최근 더 빠른 상승 속도를 보이고 있으며 해저 케이블 포설선 확보도 중요하다.

해저 케이블 시장 경쟁 심화와 포설선 확보가 주요 경쟁력으로 작용하며, 대한전선은 최근 수주 잔고 속도가 더 빠르게 증가하고 있다는 점이 부각되었다.

삼성SDI와 LG에너지솔루션 등 주요 기업들이 공격적으로 진출하면서 에너지 저장 장치(ESS)가 2차전지 산업의 핵심 동력으로 부상했다. 시장 점유율은 삼성SDI가 앞서지만, LG에너지솔루션은 북미를 중심으로 수주 잔고를 쌓으며 양사가 공격적인 시장 확장에 나섰다.

수주 잔고는 LG에너지솔루션이 많지만 시장 점유율은 삼성SDI가 앞서는 것으로 분석된다.

LG에너지솔루션은 북미 중심의 전략을, 삼성SDI는 다각화 전략을 펼치고 있다.

고객 다변화 기준으로 볼 때 LG에너지솔루션보다는 삼성SDI가 더 유리할 수 있다는 의견이 제시되었다.

추세적으로 삼성SDI의 상승 탄력이 더 강한 모습을 보이고 있다고 평가된다.

삼성SDI 주가 55만 원은 과거 2차전지 소재주가 동반 상승했던 중요한 기준선으로 언급되었다.

해당 가격 안착 시 에코프로, 포스코퓨처엠, LNF 등 소재주들의 상승 속도가 빨라질 것으로 예상되며, ESS 시장 성장과 LFP 배터리 수요 증가가 이러한 기대를 뒷받침한다.

새로운 계좌를 개설해 수익을 내고 그만큼 기존 물량을 덜어내는 전략이 효과적이다. 기존 계좌에서 물리던 종목에 추가 매수하는 행위는 현금만 묶일 뿐이라는 조언이다.

기존 계좌의 손실을 무시하고 새로운 계좌에서 수익을 내면, 그 수익금만큼 기존 계좌의 물린 종목을 덜어내는 방식이다.

주도 업종이 혼재된 과잉 투자를 경계하고 종목을 압축하는 등 포트폴리오 정비에 집중하는 편이 연휴 전 금요일 대응으로 효율적이다.

김태성 본부장은 쫓아갈 수 있는 종목에 압축 투자를 하는 것이 좋다고 조언했다.

HD현대일렉트릭과 효성중공업 등 글로벌 기업들의 밸류에이션 추이가 업황을 가늠하는 척도가 된다. 산일전기는 특수 변압기의 가격 유지력과 빠른 납기를 앞세워 저평가 매력을 회복할 것으로 보인다.

HD현대일렉트릭, 효성중공업 등은 글로벌 기업의 밸류에이션 추이가 중요하고, LS일렉트릭은 대규모 수주 시점까지 관망할 필요가 있다는 의견이다.

전력 인프라는 일론 머스크가 AI 시대의 병목 현상으로 지목한 핵심 영역이다. 전력기기 섹터가 단기적으로 고전할 수는 있으나 투자 관점에서 포기할 대상은 아니라는 견해다.

AI 기술 발전에 따라 전력 인프라의 중요성이 더욱 부각될 것으로 전망된다.

이는 반도체 산업 전반의 흐름을 고려한 투자 전략으로 제시되었다.

외국인의 선물 및 코스피 순매수 규모가 확대된 가운데 코스피는 다음 주 추가 상승 여력을 확보했다. 나스닥이 신고가를 기록해야 삼성전자의 본격적인 상승이 가능하다는 판단이다.

외국인의 선물 및 코스피 순매수 규모 확대가 확인되어, 다음 주 시장에서도 추가 상승 여력이 존재한다는 전망이다.