SNT에너지, 북미 LNG 투자 수혜 전망

아모텍은 상한가를 기록했으나 적자 기업으로 수급 위주의 접근이 권고됐다. 반면 사마콘덴서는 1조 4천억 원의 매출과 300억 원의 흑자를 기록하며 외국인과 기관의 동반 매수가 이어지고 있다.

코스모신소재 또한 상반기 흑자 전환에 성공해 수급에 따른 단기 트레이딩이 유효하지만, MLCC 관련주 전반적으로는 단기 매매 관점을 유지해야 한다는 조언이다.

엑스게이트는 400억 원의 매출에 300억 원 흑자를 기록하며 상한가에 도달했다. 드림시큐리티는 시가총액 2,600억 원 규모에 매출 3,000억 원, 250억 원의 흑자를 내며 가장 안정적인 회사로 평가됐다.

ICTK는 양자 내성 암호(PQC) 상용 개발을 완료했으나, 대부분의 양자 암호 관련주는 여전히 적자 상태다.

흥구석유는 단기간 70% 급등했으나 2,300억 원의 시가총액에 적자를 기록해 고평가 상태로 평가됐다. 한국석유는 매출 8,000억 원, 영업이익 270억 원의 흑자를 기록하는 기업이다.

극동유화는 상반기 영업이익 190억 원, 시가총액 1,200억 원 수준으로 저평가된 상태다. 유가 변동성이 큰 만큼 석유 관련주는 관망하거나 실적주 중심으로 접근하는 것이 바람직하다.

NIB는 LH 및 GH 공사로부터 의왕 초평동 381세대 수주를 확보했다. 이와 함께 하남 교산동 400세대 건립 등 하반기 수주가 본격화될 예정이다.

학교 모듈러 주택 임대 사업을 통해 안정적인 매출 구조를 보유하고 있다. 현재 시가총액 1,000억 원대이지만 시장 규모가 1조 원으로 전망되어 저평가 상태로 분석된다.

현대차증권은 하반기 공급 확대 및 내년 성장이 지속될 것이라는 보고서를 발표했다. 외국인과 기관의 수급 손바뀜이 발생하고 있어 주가 조정 구간을 저가 매수 기회로 활용할 수 있다.

YC는 삼성전자향 HBM 검사 장비를, DI는 SK하이닉스향 검사 장비를 공급한다. 반도체 섹터 전반의 하락에도 불구하고 차주 반등 가능성이 있다는 전망이다.

LS증권은 보고서를 통해 HBM 웨이퍼 테스터 시장의 고성장을 예상했다.

텍사스에 30조 원 규모의 복합가스 발전 투자가 진행되며, 수주가 마무리 단계에 접어들고 있다. 이에 따라 SNT에너지와 같은 관련주가 주목받는 상황이다.

경쟁사인 BHI 대비 상대적으로 저평가된 시가총액을 기록하고 있다. 이러한 시장 지위는 향후 성장 가능성을 높이는 요인이다.

SNT에너지는 중동 프로젝트 수주 확대로 매출이 2배 성장할 것으로 전망된다. 연간 1,000억 원 이상의 영업이익 달성도 기대되는 상황이다. 이는 고열 공랭식 열교환기 관련 수주가 본격적으로 매출에 반영되기 시작했기 때문이다.

BHI 등 경쟁사와 비교했을 때 저평가 매력을 지니고 있다는 분석이 나온다.

SNT에너지는 SNT홀딩스가 52%, 자사주가 4%를 보유하고 있으며, 외국인 물량이 대부분 소진되어 추가 하락 압력이 적다. 현재 공랭식 열교환기가 매출의 79%를 차지하지만, 폐열 회수 보일러의 매출 비중이 점차 확대될 것으로 예상된다. LNG 관련 투자가 본격화되면 폐열 회수 보일러 부문의 성장이 더욱 가속화될 전망이다.

2024년 대비 내년부터 급격한 성장이 예상되며, 2030년까지 LNG 수주 피크가 기대된다. 텍사스 및 캐나다 등 지역별 LNG 수주 모멘텀이 지속될 것으로 보인다. 우리나라의 텍사스 LNG 발전 관련 수주를 시작으로 향후 더 많은 수주가 이어질 것으로 전망된다.

원전 대비 낮은 발전 단가로 인해 셰일가스와 LNG 투자가 확대되는 추세다.

SNT에너지는 BHI 대비 저평가된 밸류에이션을 강조하며 현재가 매수 전략이 유효하다고 제시됐다. 목표가는 6만 원으로 설정되었고, 손절가는 2만 5천 원으로 제시됐다. 이는 SNT에너지의 성장 잠재력을 높게 평가한 결과로 풀이된다.