오전 눌림목 만회한 시장, 엔비디아 실적 발표 후 상승 전망

오전장에서는 시장이 다소 눌리는 흐름을 보였으나, 오후 들어 이러한 눌림목을 만회하며 강하게 반등하는 모습을 연출했습니다. 이러한 반등은 단순히 장 초반부터 강했던 시장보다 투자 심리 측면에서 더욱 견고하다고 평가할 수 있습니다. 중소형주로 수급의 온기가 확산되며 시장 전반에 걸쳐 정상적인 수급 순환이 이루어졌습니다.

단기적으로 시장의 주주 환원 관련 실망 매물이 상당 부분 소화되었고, 미국의 매크로 환경 또한 개선되고 있습니다. 특히 미 장기 국채 금리의 진정이 미 선물 시장과 아시아 주요 증시의 동반 강세를 이끌고 있습니다. 이러한 상황을 고려할 때, 엔비디아 실적 발표 이후에는 시장이 보다 견고한 계단식 상승 흐름을 만들어갈 가능성이 높습니다.

사마알미늄은 2분기에 흑자 전환에 성공하며 목표 주가 4차 달성 및 74%의 수익률을 기록했습니다. 이러한 흑자 전환은 4월부터 북미 지역 AI 데이터 센터용 ESS 알루미늄 박 매출 증가에 기인합니다. 삼성 SDI 등 주요 기업들의 흐름을 볼 때, ESS 수주 가시성은 계속해서 높아지고 있으며, 하반기에는 공장 가동률이 90%를 상회할 것으로 전망되어 지속적인 성장세를 기대할 수 있습니다.

원전 섹터에서는 웨스팅하우스 지분 투자에 대한 이야기들이 시장에 반영되며 강한 상승 흐름이 만들어졌습니다. 미국이 자체적으로 원전 생산 및 건설 능력이 부족한 상황에서, 우리나라 정부의 지분 투자가 이루어지면 2030년 원전 10기 건설 목표 달성에 필요한 실제 건설 및 시공 역량 확보에 도움이 될 것이라는 시장의 해석이 있었습니다.

하지만 단기적인 상승이 있었던 만큼, 내일은 오프(OFF) 전략으로 접근하며 단기 상승에 따른 물량 소화 과정을 지켜볼 필요가 있습니다.

일부 종목에서는 이미 1차 상승이 나오고 눌림목을 준 상태에서 2차 상승을 준비하는 흐름도 포착되므로, 이러한 종목들을 중심으로 대응하는 것이 바람직합니다.

웨스팅하우스 지분 투자 이슈에 대해 산업통상자원부는 즉각 사실무근이라는 입장을 발표했습니다. 또한, 우리나라 기업들이 실제로 미국 원전에 지분 투자를 한다 하더라도, 미국 원전은 국가 핵심 인프라로 분류되어 있어 외국 자본이 유입될 경우 미국 원자력 규제 위원회의 까다로운 심사 절차를 거쳐야 하는 현실적인 문제가 존재합니다.

따라서 단기적으로는 변동성이 확대될 수 있으므로 주의가 필요합니다. 하지만 원전 산업의 중장기적인 성장성과 정부의 에너지 정책 방향을 고려할 때, 단기적인 하락 시에는 매수 관점으로 접근하는 전략이 여전히 유효할 수 있습니다.

지속적으로 원전 관련 기업들의 기술력과 수주 동향을 주시하며, 시장의 흐름에 맞춰 유연하게 대응하는 것이 중요합니다.